ING Wholesale Banking zaranžovala a upsala syndikovaný úvěr konsorciu investorů na koupi 100% podílu ve společnosti Radiokomunikace a.s., a podílu 39,23 % ve společnosti T- Mobile Czech Republic a.s.

• 100% podíl ve společnosti Radiokomunikace a.s., největšího poskytovatele přenosových služeb pro analogové televizní a rozhlasové vysílání a alternativního poskytovatele telekomunikač­ních služeb
• podíl 39,23 % ve společnosti T-Mobile Czech Republic a.s., vedoucího českého GSM operátora

ING Wholesale Banking (mandátovaný vedoucí aranžér, „bookrunner“ a výhradní koordinátor) zaranžovala a upsala prozatímní úvěr skládající se ze seniorních úvěrů v celkové výši 625 miliónů eur, revolvingového úvěru ve výši 565 miliónů korun a mezaninového úvěru ve výši 125 miliónů eur. Před všeobecnou syndikací se k financování připojily banky Unicredit Markets & Investment Banking, jednající prostřednictvím společností Bank Austria Creditanstalt AG (mandátovaný vedoucí aranžér a “bookrunner“) a Banca Intesa (mandátovaný vedoucí aranžér).

Tato transakce byla do dnešního dne největší úvěrem financovanou akvizicí („leveraged buy-out“) ve střední a východní Evropě. Obecná syndikace byla zahájena 25. října 2006 a byla velmi úspěšná, jelikož poptávka bank pozvaných do syndikátu výrazně převýšila nabídku ve všech tranších.

Mezaninový úvěr byl v důsledku značného zájmu zvýšen na 170 miliónů eur. Kromě toho byly v reakci na značnou poptávku sníženy marže mezaninového úvěru a jedné ze seniorních tranší. Toto byl první případ změny ceny a struktury v reakci na zájem trhu v tomtu typu syndikovaného financování ve střední a východní Evropě.

Po zvýšení objemu mezaninového úvěru odpovídají seniorní úvěry 3,0× EBITDA za rok 2005. Celkový objem financování, včetně mezaninového úvěru, odpovídá 3,8× EBITDA za rok 2005. Podíl prostředků investorů činí 40 procent. Seniorní úvěry mají pětiletou splatnost, mezaninový úvěr je sedmiletý.

Společnost Radiokomunikace a.s. je jedničkou na trhu televizních a rozhlasových vysílacích služeb v České republice, s tržním podílem asi 97 procent. Kromě toho poskytuje společnost alternativní telekomunikační služby v oblasti pevných linek (49 % celkových tržeb v roce 2005). Díky svému celostátnímu pokrytí je druhým největším českým alternativním operátorem. Tržby za rok 2005 činily 81,5 miliónu eur a EBITDA dosáhla 36,9 miliónu eur.

T–Mobile Czech Republic a.s. je spolu se společností Telefónica O2 jedničkou na českém trhu mobilních služeb (každá společnost má tržní podíl 41 %). Tržby T-Mobile Czech Republic a.s. činily v roce 2005 činily 1012,7 miliónu eur a EBITDA dosáhla 432,2 miliónu eur.

Společnost Lehman Brothers se dlouhodobě zabývá investicemi typu „private equity“ s celkovými aktivy ve správě přesahujícími 16 miliard dolarů. Mid Europa je jedním z největších „private equity“ fondů ve střední a východní Evropě s finančními prostředky ve správě ve výši více než 1,1 miliardy eur. Al Bateen je rodinná investiční firma se sídlem v Abu Dhabi ve Spojených arabských emirátech, která cíleně diverzifikuje své portfolio v rámci celé Evropy.