Hlavní navigace

Názor k článku Nahlédněte pod pokličku vysokorychlostního obchodování od polygon - To mi nějak nesedí. Proč by se mělo...

  • Článek je starý, nové názory již nelze přidávat.
  • 20. 4. 2015 19:21

    polygon (neregistrovaný)

    To mi nějak nesedí. Proč by se mělo zrealizovat jen 10% objemu? Pokud to tam takto poslal broker, protože na best ask větší objem není, tak jak z toho hft pozná, že chci koupit více, jinde, kolik a kde? Jenom z toho, že se vyčerpal aktuální best ask? No a pokud se odešle příkaz na celý objem, tak se taky celý objem zrealizuje, jen za vyšší cenu, tak jak burza postupně příkaz spáruje s nabídkami. Hft už se nestihne stáhnout i kdyby chtěla.
    Tak jak tak se úvaha týká market příkazů. Pro limit příkazy lze routing a algoritmus pro vyhledání best ask na straně brokera jistě také použít ale obvykle to nemá smysl (viz poskytování/o­debírání likvidity) a nevěřím, že to brokeři nějak rutinně dělají.
    Co jsem tak vygooglil, třeba http://news.indiana.edu/releases/iu/2014/02/study-of-potential-conflict-of-interest-in-routing-limit-orders%20.shtml

Upozorníme vás na články, které by vám neměly uniknout (maximálně 2x týdně).